Valero Hisselerindeki Ralli, Fiyatı Analistlerin Makul Değer Tahmininin Çok Üzerine Taşıdı

Simply Wall St., güçlü rafinaj koşulları ve olumlu kâr tahmini revizyonlarına rağmen Valero Energy hisselerinin 267,83 dolarlık makul değer tahmininin %45 üzerinde olduğunu belirtiyor. Analizde hisse 387,18 dolar olarak değerlendirildi.

Valero hisseleri 30 günde %11,25, 90 günde ise %49,28 yükseldi. Makaleye göre önceki yedi gündeki %6,32’lik geri çekilme, kısa vadeli ivmeyi zayıflattı.

Yükseliş beklentisi; küresel yakıt arzındaki sıkılığa, güçlü rafinaj marjlarına ve olumlu kâr tahmini revizyonlarına dayanıyor. Eleştirmenler ise hissenin birkaç ayda keskin biçimde yükselmesine ve beklentilerin zaten fiyatlandığına dikkat çekiyor.

Makalede belirtilen 267,83 dolarlık değer, analistlerin konsensüs fiyat hedefiyle de aynı. Analistlerin varsayımları arasında 2029’a kadar 112,7 milyar dolar gelir ve 4,7 milyar dolar kârın yanı sıra 18,0 fiyat/kazanç oranı ve %7,1 iskonto oranı bulunuyor.

Makalede, varlık değer düşüklükleri, rafineri kapatma maliyetleri ve yenilenebilir dizel ekonomisindeki zayıflamanın Valero’nun kâr yaratma kapasitesini beklenenden fazla etkileyebilecek riskler olduğu belirtiliyor.